1月12日，國務院印發《“十四五”數字經濟發展規劃》（以下簡稱《規劃》），《規劃》提出到2025年，數字經濟邁向全面擴展期，數字經濟核心產業增加值占GDP比重由2020年的7.8%提升至10%。

　　具體看，IPv6活躍用戶數達到8億戶，較2020年增長73.91%，千兆寬帶用戶達到6000萬戶，較2020年增長837.5%。軟件和信息技術服務業、工業互聯網平臺應用普及率、全國網上零售額、電子商務交易規模等均為數字經濟發展的主要指標。

　　《規劃》指出，要優化升級數字基礎設施，其中包括協同推進千兆光纖網絡和5G網絡基礎設施建設，推動5G商用部署和規模應用，加大6G技術研發支持力度，加快構建算力、算法、數據、應用資源協同的全國一體化大數據中心體系。大力推進產業數字化轉型，包括農業、水利、工業、商務、金融、能源等多領域的數字化轉型等。

　　我國數字經濟

　　高速增長

　　數字經濟包括了四個角度，分別是數字產業化、產業數字化、數字化治理和數據價值化。我國數字經濟持續保持高速增長。總體看，從2005年到2020年，我國數字經濟規模由2.6萬億元迅速增長至39.2萬億元，2020年我國數字經濟同比增長9.6%，已高居全球第一。《規劃》中提到核心產業比重將提升超過兩個百分點，意味著我國數字經濟還有巨大的發展空間。

　　數字經濟以“新基建”為核心，軟件、通信、互聯網等均是數字經濟發展最直接受益的行業。疫情期間，相關行業景氣度不降反升，根據工信部數據，2021年1~11月，我國軟件業務收入8.54萬億元，同比增長18.3%，通信業務收入1.58萬億元，同比增長11%，規模以上互聯網企業收入1.42萬億元，同比增長22.3%。

　　東吳證券認為，從數字經濟的內部結構來看，數字產業化的占比逐年下降；相反，產業數字化在數字經濟中的占比逐年提升，數字基礎設施的完善為產業數字化的深入發展帶來新機遇，并且云計算、大數據和人工智能等技術的創新發展也為產業數字化提供有力的支持。

　　10只概念股

　　年報業績預增

　　根據《規劃》，數字經濟重點產業共有七個，包括大數據、云計算、物聯網、工業互聯網、區塊鏈、人工智能、虛擬現實和增強現實。證券時報·數據寶統計，A股中涉及到這七大重點行業的個股共有285只。從元旦至今漲幅來看，有11股漲幅超10%，神思電子漲幅超50%，亞聯發展、海量數據分別上漲超30%。

　　上述概念股中，有11股已公布2021年業績預告，其中10股預增。從凈利潤同比增長中值來看，全志科技、蘇州固锝預計2021年實現歸母凈利潤增幅100%以上，卓勝微、樂鑫科技預計增幅90%以上。

　　全志科技預告公司2021年度實現歸母凈利潤4.6億元~5.4億元，同比增長124.66%~163.73%，主要因報告期內，智能硬件、智能車載及編解碼產品營業收入和毛利率的增長推動凈利潤的增長。

　　蘇州固锝預告公司2021年度歸母凈利潤1.92億元~2.34億元，同比增長112.83%~164.28%，主要因為2021年半導體行業整體景氣度高，功率半導體國產替代加速，同時，公司擴產的產能逐步釋放，半導體業務營業收入大幅增長。

　　從估值方面來看，16只概念股最新滾動市盈率不足20倍，估值較低的有TCL科技、京東方A、昆侖萬維，最新滾動市盈率均不足10倍。