國家金融監督管理總局最新數據顯示，截至今年三季度末，銀行業金融機構總資產439.52萬億元，同比增長7.3%；不良貸款率1.56%，與上季度末持平；資本充足率較上季度末上升0.09個百分點；前三季度凈利潤同比增長0.5%。此外，今年三季度，商業銀行凈息差1.53%，季度環比下降0.01個百分點，凈息差收窄壓力進一步顯現。

　　展望下階段，業內人士認為，商業銀行凈息差下行趨勢將延續，但下行幅度會較今年以來的情況有所收窄。下一步，商業銀行可從收益與成本兩端著手，通過挖掘優質信貸資產、發展中間業務等，擴大收入來源，同時拓寬融資渠道，探索以較低的成本補充負債端資金。此外，伴隨銀行業加大對實體經濟的支持力度，持續調整信貸投放結構，銀行資產質量有望保持穩健。

　　銀行業發展總體平穩

　　金融監管總局近日發布數據，截至2024年三季度末，銀行業金融機構總資產439.52萬億元，同比增長7.3%。其中，大型商業銀行總資產189.27萬億元，同比增長9.2%，占比43.1%；股份制商業銀行總資產72.75萬億元，同比增長4.5%，占比16.6%。

　　從效益指標來看，商業銀行前三季度實現凈利潤1.9萬億元，較去年同期增長0.5%。具體來看，大型商業銀行、股份制商業銀行、城市商業銀行、農村商業銀行前三季度凈利潤分別為9792億元、4001億元、2480億元、2080億元，其中城市商業銀行凈利潤增速最快，同比上漲3.39%。

　　商業銀行非利息收入占比有所下降。數據顯示，今年三季度銀行非利息收入占比從二季度的24.31%降至22.95%。中國銀行研究院研究員杜陽分析，銀行非利息收入占比下滑受多重因素影響。例如，銀行為支持實體經濟發展，加大減費讓利的力度，免費服務項目增多；此外，受市場波動和投資風險等因素影響，銀行投資收益不穩定，造成非利息收入占比下降。

　　在資本充足指標方面，截至三季度末，商業銀行資本充足率為15.62%，較上季度末上升0.09個百分點；一級資本充足率為12.44%，較上季度末上升0.06個百分點；核心一級資本充足率為10.86%，較上季度末上升0.12個百分點。

　　資產質量方面，商業銀行三季度末不良貸款率與二季度末持平，均為1.56%。其中，農村商業銀行不良貸款率為3.04%，其余各類銀行不良貸款率均在2%以下。從細分項來看，次級類貸款率季度環比下降0.04個百分點，可疑類貸款率、損失類貸款率季度環比分別上升0.01個百分點、0.03個百分點。 

　　“今年三季度我國銀行業發展總體平穩，資產、負債穩步增長，營業收入、凈利潤增速邊際改善，在經濟下行周期后期表現出較強的韌性。”招聯首席研究員董希淼向記者表示。

　　凈息差承壓

　　金融監管總局統計數據顯示，今年三季度商業銀行凈息差降至1.53%，較二季度下降0.01個百分點。具體來看，大型商業銀行、股份制商業銀行、城市商業銀行、民營銀行、農村商業銀行、外資銀行三季度凈息差分別為1.45%、1.63%、1.43%、4.13%、1.72%、1.44%。

　　除股份制商業銀行和農村商業銀行的凈息差與上季度持平外，今年以來，大型商業銀行、城市商業銀行、民營銀行、外資銀行的凈息差均呈下降趨勢，最新的季度環比數據分別下降0.01個百分點、0.02個百分點、0.08個百分點、0.02個百分點。

　　今年以來，商業銀行為應對凈息差收窄壓力、控制負債成本，不斷下調存款利率。目前已形成國有大行領銜、股份制銀行迅速跟進、地方銀行陸續追隨的步調。

　　11月以來，包括武鄉農商銀行、福建華通銀行、江西裕民銀行、遼寧振興銀行在內的多家銀行加入存款利率下調大軍，部分銀行存款利率降幅達80個基點。

　　值得注意的是，商業銀行在負債端不斷壓降成本的同時，在收益端，當前貸款利率水平仍在不斷下行，凈息差收窄趨勢短期內難以扭轉。

　　2024年三季度貨幣政策執行報告顯示，貸款加權平均利率持續處于歷史低位。今年9月，新發放貸款加權平均利率為3.67%，同比下降0.47個百分點。其中，個人住房貸款加權平均利率同比下降0.71個百分點。

　　光大銀行金融市場部宏觀研究員周茂華表示，合理調整存款利率，有助于緩解銀行整體負債成本，增強銀行盈利能力與經營穩健性，但不同銀行調降存款利率，需要充分考慮存款市場情況，自身客群基礎、品牌效應、負債能力等。

　　明年凈息差下行幅度料收窄

　　業內人士認為，在凈息差收窄趨勢延續、非息收入占比下滑的背景下，如何維持業績增長、探索業務增量，成為當前各家銀行亟待破解的難題。

　　董希淼表示，利息收入仍將是未來一段時間商業銀行的主要收入來源。下一步，銀行應采取措施延緩凈息差下滑趨勢，應把握好降息的時機、力度、節奏，在穩增長、防風險、調結構中尋求更有效的平衡。

　　“商業銀行資產端應繼續挖掘優質信貸資產，同時發展中間業務，增加收入來源，從而減輕貸款利率下滑對資產收益的影響。負債端應拓寬融資來源，可以借助業務創新協同，持續挖掘新儲戶；借助市場化方式，通過發行特定項目金融債，以較低的成本補充負債端資金。”中信證券首席經濟學家明明建議。 

　　工商銀行支付部總經理付杰認為，當前銀行業的凈息差整體處于低位平臺期，預計凈息差收窄的態勢明年將延續，但是收窄的幅度將有所減小。

　　“展望明年，LPR下調及存量房貸利率調降的影響將持續存在，凈息差面臨下行壓力。”招商銀行相關負責人表示，在現有政策措施下，明年凈息差可能會進一步下行，但下行幅度將較今年有所收窄。此外，凈息差走勢還取決于明年宏觀層面會否有進一步的增量措施出臺。

　　業內人士認為，受凈息差收窄、營收增速下滑等因素影響，當前銀行業維持利潤穩定的壓力較大，預計銀行會適度減少撥備計提，并加大不良貸款核銷力度，這有助于降低銀行不良貸款率。伴隨銀行業加大對實體經濟的支持力度、持續調整信貸投放結構，銀行資產質量有望保持穩健。